قدم رئيس لجنة الميزانية في مجلس النواب الأمريكي، جودي أرينغتون، في 17 يونيو بياناً صحفياً يسلط الضوء على مشروع قانون جديد. هذا المشروع، الذي يحمل الرقم H.R. 9172، يهدف إلى تطبيق قواعد “بيع الغسل” و”البيع الافتراضي” على العملات الرقمية. تم تقديم مشروع القانون في 8 يونيو وأُحيل إلى لجنة الطرق والوسائل في مجلس النواب، وهي المسؤولة عن سياسات الضرائب الفيدرالية.
ماذا يعني “بيع الغسل” لمستثمري العملات الرقمية؟
قد يفقد مستثمرو العملات الرقمية ميزة ضريبية مهمة تعرف باسم “حصاد الخسائر”. هذه استراتيجية يبيع فيها المستثمر أصولاً بخسارة لتعويض الأرباح الخاضعة للضريبة وتقليل فاتورته الضريبية. حالياً، تتعامل مصلحة الضرائب الأمريكية مع العملات الرقمية كممتلكات، مما يترك معظم صفقات العملات الرقمية خارج قواعد “بيع الغسل” المخصصة للأسهم والأوراق المالية. القواعد الحالية تسمح للمستثمرين بالمطالبة ببعض الخسائر حتى لو أعادوا شراء نفس الأصل بسرعة.
يقول النائب أرينغتون: “يجب أن تقود أمريكا العالم في ابتكار العملات الرقمية، لكن هذا الابتكار لا ينبغي أن يأتي بمعاملة تفضيلية في قانون الضرائب”. وأضاف أن “العملات الرقمية حالياً معفاة من قواعد مكافحة إساءة الاستخدام التي تنطبق على الأصول الاستثمارية الأخرى، مما يخلق ثغرات تقوض المساواة”.
التغييرات الرئيسية في مشروع القانون
سيقوم مشروع القانون بتعديل قواعد الضرائب الحالية بعدة طرق. أهم تغيير موجود في القسم الثاني، والذي سيعدل قانون “بيع الغسل” باستبدال عبارة “الأسهم أو الأوراق المالية” بعبارة “الأصول المحددة”. الفئة الجديدة ستشمل الأسهم، الأوراق المالية، والعملات الرقمية، باستثناء العملات المستقرة المؤهلة المرتبطة بالدولار الأمريكي. هذا التغيير سيمنع عمليات إعادة الشراء السريعة التي تحافظ على نفس المركز السوقي بعد بيع لتحقيق خسارة ضريبية.
سيكون على المستثمرين الانتباه إلى فترة الـ 30 يوماً نفسها المستخدمة في الأسواق التقليدية. يمكن رفض الخسارة عندما يبيع دافع الضرائب أصلاً مشمولاً ويدخل في مركز مماثل له بشكل جوهري خلال 30 يوماً قبل أو بعد الصفقة. يمتد المشروع أيضاً ليشمل بعض صفقات البيع على المكشوف وعقود العقود الآجلة.
معاملة خاصة للعملات المستقرة والتعدين والرهن
سيتم استبعاد العملات المستقرة المؤهلة المرتبطة بالدولار الأمريكي من تعريف “بيع الغسل” في المشروع. كما يحمي الاقتراح الأصول الرقمية التي يتم الحصول عليها من خلال أنشطة التحقق، بما في ذلك الرهن (Staking)، والتعدين (Mining)، والأعمال المماثلة المستخدمة لدعم معاملات العملات الرقمية. هذه الاستثناءات تحد من نطاق توسع قواعد “بيع الغسل”.
يحصل الأصول الرمزية والمغلفة على معاملة منفصلة. يمكن معاملة الأصول الرقمية الرمزية أو بعض الأصول الرقمية المغلفة على أنها “مماثلة بشكل جوهري” لسهم أو ورقة مالية أو أصل رقمي مكافئ اقتصادياً. هذا النص يستهدف الصفقات التي تعيد إنشاء نفس التعرض الاقتصادي من خلال شكل رقمي مختلف.
ماذا يقول رئيس لجنة الطرق والوسائل؟
قال رئيس لجنة الطرق والوسائل، جايسون سميث: “لا ينبغي للمخالفين أن يتمكنوا من التلاعب بالنظام والتهرب من قواعد مكافحة إساءة الاستخدام القديمة بالانتقال من الأصول المالية التقليدية إلى الأصول الرقمية”. وشدد على أن هذا التشريع سيغلق تلك الثغرات ويضمن تطبيق القواعد القديمة على الجميع.
توسيع قواعد “البيع الافتراضي”
سيقوم المشروع أيضاً بتوسيع قواعد “البيع الافتراضي” لتشمل العملات الرقمية، باستثناء العملات المستقرة المؤهلة. تطبق قواعد البيع الافتراضي عادة عندما يستخدم المستثمرون معاملات معينة لتثبيت أرباح استثمارية فعلياً دون بيع الأصل والاعتراف بالدخل الخاضع للضريبة. سيضيف المشروع العملات الرقمية إلى هذا الإطار وسيتضمن لغة تغطي العملات الرقمية المتداولة على نطاق واسع.
يعرف الاقتراح “الأصل الرقمي المتداول على نطاق واسع” بأنه الأصل الذي يتم تداوله بنشاط في بورصة ويلبي متطلبات معينة من حيث الحجم والملكية. بشكل عام، يجب أن تتجاوز القيمة السوقية للأصل 500 مليون دولار خلال العام السابق، ويجب ألا يمتلك دافع الضرائب والأطراف ذات الصلة أكثر من 10% منه. سيتم تعديل حد الـ 500 مليون دولار حسب التضخم بعد عام 2027.
هام: H.R. 9172 لا ينشئ معدل ضريبة جديداً للعملات الرقمية. إنه يغير فقط كيفية تطبيق قواعد مكافحة إساءة الاستخدام الحالية على الأصول الرقمية. ستنطبق تغييرات “بيع الغسل” على التصرفات التي تحدث بعد تقديم المشروع، وستنطبق تغييرات “البيع الافتراضي” على المبيعات الافتراضية بعد ذلك التاريخ.
أسئلة شائعة
- س: كيف سيؤثر مشروع القانون على استراتيجية “حصاد الخسائر” الضريبية للعملات الرقمية؟
ج: سيمنع مشروع القانون المستثمرين من المطالبة بخسائر ضريبية إذا قاموا بإعادة شراء نفس العملة الرقمية أو عملة مماثلة لها بشكل جوهري خلال 30 يوماً. هذا يغلق الثغرة التي كانت تسمح ببيع العملة الرقمية بخسارة ثم إعادة شرائها فوراً للحصول على ميزة ضريبية. - س: هل هناك أي عملات رقمية مستثناة من هذه القواعد؟
ج: نعم، العملات المستقرة المؤهلة المرتبطة بالدولار الأمريكي مستثناة من قواعد “بيع الغسل” و”البيع الافتراضي”. كما أن الأصول الرقمية التي تحصل عليها من خلال التعدين أو الرهن محمية أيضاً بموجب الاقتراح. - س: متى ستدخل هذه القواعد حيز التنفيذ إذا تم إقرار المشروع؟
ج: ستنطبق تغييرات “بيع الغسل” على التصرفات التي تحدث بعد تاريخ تقديم المشروع (8 يونيو). ستنطبق تغييرات “البيع الافتراضي” على المبيعات الافتراضية بعد ذلك التاريخ أيضاً.
