محامي عام كونيتيكت يصدر تحذيرًا عاجلاً بشأن العملات الرقمية بعد خسارة مستثمر 200 ألف دولار
أعلنت سلطات ولاية كونيتيكت الأمريكية يوم 3 سبتمبر أن أحد سكان الولاية لا يمكنه استرداد 200 ألف دولار أودعها في منصة تداول لامركزية (DeFi) للعملات المشفرة غير منظمة، بعد أن خُدع من قبل شخص ادعى معرفته به. لم يكشف التحذير الصادر عن الولاية عن اسم المنصة المحددة أو هوية الشخص الذي حث الضحية على تحويل الأموال.
تحذير رسمي من المنصات غير المنظمة
أصدر المدعي العام لولاية كونيتيكت ويليام تونغ التحذير بالتعاون مع مفوض البنوك بالولاية خورخي بيريز، مشيراً إلى الخسائر المالية، والرافعة المالية عالية المخاطر، والتهديدات الأمنية، ومحدودية سبل استرداد الأموال. وقال تونغ إن المنصات التي تروج لسهولة الوصول وعوائد أعلى قد تترك المستثمرين دون أي حماية قانونية في حال حدوث خطأ. وأكد المسؤولون أن المنصات غير المنظمة تعمل خارج نطاق الحماية التنظيمية الأمريكية.
أسماء المنصات المشمولة بالتحذير
ذكر التحذير أسماء سبع منصات تداول لامركزية تعمل في الخارج، وهي: GMX وGains Network وdYdX وAevo وDrift Protocol وVertex Protocol وHyperliquid. وأوضح التحذير أن هذه المنصات تعمل خارج الحماية التنظيمية الأمريكية، لكنه لم يؤكد أن سكان كونيتيكت استخدم أي من هذه الخدمات السبع، فلا يمكن نسب الخسارة إلى منصة محددة بالاسم.
مخاطر الرافعة المالية والعقود الدائمة
تتيح العديد من منصات تداول العقود الدائمة اللامركزية للمتداولين الحصول على رافعة مالية مباشرة من محفظتهم الرقمية دون شراء الأصل الأساسي. هذه العقود الدائمة ليس لها تاريخ انتهاء وتنطوي على مخاطر التصفية، ومعدلات التمويل، والعقود الذكية، ومخاطر أوراكل. وأشار مسؤولو كونيتيكت إلى أن بعض المنصات الخارجية تقدم رافعة مالية تصل إلى 50x أو 100x أو حتى 250x، مما يعني أن تحركات السوق الصغيرة يمكن أن تمحو الضمانات المودعة بالكامل.
أوضحت هيئة تداول السلع الآجلة الأمريكية (CFTC) أن الرافعة المالية المرتفعة شائعة في المنصات الخارجية لكنها ليست جوهرية للعقود الدائمة، بينما تخضع الرافعة المالية على المنصات المنظمة لأطر إدارة المخاطر. وفي مايو الماضي، كان متداول على منصة Hyperliquid قريباً بنسبة 1.5% فقط من نقطة التصفية القسرية في صفقة بيع قصيرة لبيتكوين بقيمة 20.32 مليون دولار برافعة مالية 40x، قبل أن يودع المتداول 499,900 عملة USDC كضمان إضافي.
مخاوف تنظيمية بريطانية وإجراءات محلية
أثارت السلطات التنظيمية البريطانية مخاوف منفصلة بخصوص منصة Hyperliquid، حيث أدرجتها هيئة السلوك المالي البريطانية كشركة غير مرخصة قد تستهدف مواطني المملكة المتحدة. وحذرت الهيئة من أن مستخدمي المنصة لن يحصلوا على حماية من خدمة أمين المظالم المالية أو نظام تعويض الخدمات المالية في حال حدوث مشاكل. كما يشمل تحذير كونيتيكت عقوداً دائمة مرتبطة بشركات مثل أبل وتيسلا ونفيديا وسبيس إكس، محذراً من أن المشترين يحتفظون برهانات برافعة مالية على أسعار اصطناعية وليس أسهماً فعلية، وأن الملاك المركزيين لهذه المنصات يمكنهم تغيير الأسعار أو إزالة الأصول من التداول أو إيقاف التداول والسحوبات.
تحذيرات من عمليات الاحتيال واسترداد الأموال
جاء تحذير الولاية بعد حادثة أخرى لساكن في كونيتيكت أبلغ عن خسارة 228 ألف دولار عبر فرصة استثمارية احتيالية في العملات المشفرة خلال عام 2025. تلك القضية تتعلق بمعالج فيزيائي متقاعد استُنزفت حساباته الاستثمارية والتقاعدية بعد أن وعدته عملية احتيالية عبر الإنترنت بعوائد مربحة وأقنعته بدفع مبالغ متكررة. كما حذر المسؤولون من أشخاص يزعمون أنهم متخصصون في استرداد الأموال أو محامون، حيث قد يطلبون رسوماً مسبقة بعد الخسارة الأولية. وحذر مكتب التحقيقات الفيدرالي (FBI) في يوليو من محتالين يستخدمون فيديوهات مولدة بالذكاء الاصطناعي ومواقع حكومية مزيفة ووعود كاذبة باسترداد الأموال لاستهداف ضحايا الاحتيال السابقين.
يطلب التحذير من سكان كونيتيكت التحقق من تسجيل خدمات العملات المشفرة، والاحتفاظ بسجلات المعاملات والمراسلات، والإبلاغ عن عمليات الاحتيال المشبوهة فوراً. كما تبنت كونيتيكت إجراءات حماية جديدة لمنظم أجهزة الصراف الآلي للعملات المشفرة، لكن المسؤولين أكدوا أن المعاملات اللامركزية تظل غير قابلة للاسترداد في الغالب حتى مع تطبيق إجراءات الحماية الاستهلاكية الأخرى.
الأسئلة الشائعة
ما هي منصات التداول اللامركزية (DeFi)؟
منصات التداول اللامركزية هي منصات رقمية تسمح للمستخدمين بتداول العملات المشفرة والعقود المالية دون وسيط مركزي، وغالباً ما تعمل خارج نطاق التنظيم الحكومي، مما يعني غياب الحماية القانونية للمستثمرين في حال حدوث خسائر أو احتيال.
لماذا تعتبر الرافعة المالية العالية في المنصات الخارجية خطيرة؟
الرافعة المالية العالية (مثل 100x أو 250x) تضخم الأرباح والخسائر معاً، وأي تحرك صغير في السوق يمكن أن يؤدي إلى تصفية الضمانات بالكامل وخسارة جميع الأموال المودعة في غضون دقائق، خاصة في الأسواق المتقلبة.
هل يمكن استرداد الأموال المفقودة عبر منصات التداول اللامركزية؟
عادةً لا يمكن استرداد الأموال المفقودة عبر المنصات اللامركزية، لأن هذه المنصات تعمل خارج الولايات القضائية التقليدية وتفتقر إلى الحماية التنظيمية، كما أن المعاملات على blockchain غير قابلة للعكس، ويجب الحذر من أي جهات تدّعي قدرتها على استرداد الأموال مقابل رسوم مسبقة.
