“البنك المركزي البرازيلي يخطط لاستخدام بيانات العملة الرقمية لتوجيه قرارات أسعار الفائدة – تعرف على التفاصيل الآن!”
تخطط البنوك المركزية في البرازيل لاستخدام بيانات المعاملات من بنيتها التحتية للعملة الرقمية للبنك المركزي (CBDC)، المسماة “دريكس”، كمدخل مباشر لتحديد سعر الفائدة المعياري في البلاد.
بيانات دريكس لاتخاذ قرارات أسعار الفائدة
صرح المدير التنفيذي للبنك المركزي، هنريكي فيدييرا، في 4 يونيو خلال مؤتمر “توكن نايشن” في ساو باولو، أن كل دفعة أو تحويل أصول مسجل في دفتر “دريكس” الموزع سيولد إدخالًا منظمًا مع ختم زمني.
من خلال تجميع هذه الإدخالات على مستوى المجموعة، تتوقع السلطة النقدية قياس تحولات الاستهلاك، وجيوب السيولة، وأداء القطاعات في الوقت شبه الفعلي.
سيقوم خبراء الاقتصاد بإدخال هذه المقاييس في نماذج فجوة الإنتاج وعرض الائتمان قبل كل اجتماع للجنة السياسة النقدية.
وأضاف فيدييرا أن “دريكس” تخزن فقط هويات شخصية مشفرة، مما يمنع تتبع الأفراد.
استراتيجية البنك المركزي لتعزيز البيانات
تمتد هذه المبادرة لتعزيز استراتيجية البنك في استكمال مؤشرات الاستطلاع والنظام المصرفي بأدلة من سلسلة الكتل.
وضع فيدييرا إطار عمل يمر فيه بيانات “دريكس” المجهولة عبر مرشحات داخلية، ثم تدمج مع تدفق التسوية بالجملة على نفس الدفتر، لتظهر على لوحات السياسة التي تتابع الإنفاق حسب فئة التاجر، وحركات الضمانات، وحجم التجارة الإقليمية.
عندما ينخفض الإنتاج عن المستوى المحتمل أو تشتد السيولة، يمكن لمجلس الإدارة النظر في خفض أسعار الفائدة مبكرًا. وعلى العكس، عندما يكون الإنفاق مرتفعًا، يمكن لهذه اللوحات دعم قرار تشديد أسرع.
وأكد فيدييرا أن هذا النهج هو ترقية تحليلية وليس تفويضًا للسياسة إلى خوارزمية.
قنوات الوصول إلى الائتمان
كشف فيدييرا أيضًا عن قناة للوصول إلى الائتمان، حيث يمكن للمقترضين الذين لديهم تاريخ مصرفي محدود أن يخولوا المقرضين لمراجعة سجلات التدفق النقدي في “دريكس”، مما يوفر أدلة قابلة للتدقيق على الدخل دون الحاجة إلى كشوف المرتبات.
وأشار إلى أن البنك المركزي يخطط لنشر ورقة استشارية حول هذا النموذج هذا العام، موضحًا أن الدفتر يحتفظ بأسماء المستخدمين خارج السلسلة مع الحفاظ على سلامة المعاملات من خلال التحقق بالإجماع.
الاستفادة من البلوك تشين والذكاء الاصطناعي
يريد البنك أن تقوم الجامعات والشركات الناشئة والهيئات العامة ببناء طبقات تحليلية على “دريكس”. وأوضح فيدييرا أن نماذج اللغة الكبيرة تخصص جزءًا كبيرًا من ميزانيتها الحسابية لمعالجة المدخلات غير المنظمة.
وأضاف أن دفترًا يقوم بتصنيف الحقول، مثل نوع الدافع ورمز التاجر، يمكن المحركات من الانتقال مباشرة إلى التعرف على الأنماط. كما يمكن للوكالات الزراعية مثل “إمبرابا” ومعاهد الصحة العامة الاستعلام عن مجموعات البيانات المجهولة لتحسين توقعات المحاصيل أو محاكاة انتشار الأمراض.
دخلت تجربة “دريكس” مرحلة الإنتاج المحدود في مارس، مع 16 مؤسسة تختبر الديون العامة المميزة ورموز الودائع. ويعتمد الإطلاق الكامل على موافقة الكونجرس على الاقتراح المقدم الشهر الماضي.
واختتم فيدييرا بالإشارة إلى أن ملكية السياسة تبقى مع المجلس النقدي، لكن طبقة المعاملات تعود إلى المجتمع.
الأسئلة الشائعة
- كيف سيستخدم البنك المركزي البرازيلي بيانات “دريكس”؟
سيستخدم البنك بيانات المعاملات المسجلة في “دريكس” لقياس التغيرات الاقتصادية في الوقت الفعلي، مثل الاستهلاك والسيولة، مما يساعده في تحديد أسعار الفائدة. - هل بيانات المستخدمين في “دريكس” آمنة؟
نعم، تخزن “دريكس” فقط هويات مشفرة، مما يمنع تتبع الأفراد مع الحفاظ على سلامة المعاملات. - ما هي المرحلة الحالية لتجربة “دريكس”؟
دخلت “دريكس” مرحلة الإنتاج المحدود في مارس مع 16 مؤسسة، وينتظر الإطلاق الكامل موافقة الكونجرس.
