أعلنت شركة Lava، وهي شركة تقدم قروضًا مضمونة بعملة البيتكوين، مؤخرًا أنها وفرت لمستخدميها “ملايين الدولارات من تكاليف الفائدة” من خلال إعادة تمويل قروضهم بأسعار فائدة منخفضة تصل إلى “7% لمدة عام كامل”.
انتقادات شديدة للشركة
لكن هذا الادعاء كان القشة التي قصمت ظهر البعير بالنسبة للعديد من النقاد الذين شككوا في الشركة خلال الأسابيع القليلة الماضية.
فقد نشر “جاك مالرز”، مؤسس شركة Strike المنافسة والتي تقدم أيضًا قروضًا مضمونة بالبيتكوين، جدولًا بيانات لتفنيد هذا الادعاء.
الفرق بين Lava و Strike
وردًا على طلب أحد العملاء لمطابقة سعر الفائدة 5% الذي تعلن عنه Lava، بعد أن أعلنت Strike عن سعر فائدة 9.5% للقروض المضمونة بالبيتكوين، أوضح مالرز الفرق بين الشركتين:
- وصف مالرز شركة Lava بأنها “ليست مؤسسة مالية خاضعة للتنظيم”، على عكس Strike التي لديها تراخيص نقل أموال في غالبية الولايات الأمريكية.
- بالمقابل، لا تمتلك Lava أي ترخيص نقل أموال في أي ولاية أمريكية.
- كما شكك مالرز في تصريحات مؤسس Lava، “شهزان مارديا”، الذي يقول إنه “يهدف” لتقديم أسعار فائدة “7% إجمالي” للقروض المضمونة بالبيتكوين، متسائلاً: “ما هو تسعيرك الفعلي الحقيقي؟”.
سؤال كبير بلا إجابة
كشف مالرز أيضًا عن أسعار الفائدة الفعلية للشركتين. ففي نهاية الشهر الأول، يبلغ معدل الفائدة السنوي الفعلي في Strike 10% فقط، بينما يصل إلى 35.2% في Lava.
وبالطبع، فإن 35.2% أعلى بكثير من الـ 7% التي “يهدف” إليها مارديا.
وذلك لأن Lava تقدم للمستخدمين:
- سعر فائدة ترويجي 5% لمدة أسبوعين.
- ثم سعر فائدة 7% بعد انتهاء العرض الترويجي.
- بالإضافة إلى رسوم رأس مال 2%.
وبجمع هذه التكاليف، يصل إجمالي سعر الفائدة السنوي للمستخدم في Lava بعد شهر واحد إلى 35.2% حسب حسابات مالرز – أي أعلى بكثير من الهدف المعلن وهو 7%.
بل وجد مالرز أن سعر الفائدة الفعلي على قرض بقيمة 750,000 دولار مضمون بالبيتكوين من Lava لن يصبح أقل من سعر Strike البالغ 10% إلا إذا احتفظ المستخدم بالقرض لأكثر من تسعة أشهر.
ادعاء غير مفهوم
بالعودة إلى الادعاء الأصلي، فقد غرد مارديا بأن شركته وفرت للمستخدمين “ملايين الدولارات من تكاليف الفائدة” رغم أنها أطلقت منتج القروض منذ أسابيع قليلة فقط.
وبالنظر إلى أن معدل الفائدة السنوي الفعلي لشهر واحد يبدو أعلى من 35%، فإن هذا الادعاء يصبح mathematically (رياضيًا) صعب التصديق.
ويبقى السؤال البسيط الذي لا تبدو هناك إجابة واضحة له: كيف وفرت Lava لمستخدميها “ملايين الدولارات من تكاليف الفائدة” في بضعة أسابيع فقط من خلال إعادة تمويل قروضهم بأسعار سنوية قد تتجاوز 35%؟
وعلى وسائل التواصل الاجتماعي، طالب النقاد مارديا بتوضيح الفجوة بين “هدفه” المعلن وهو 7% وبين السعر الفعلي الذي يدفعه مستخدمو Lava في نهاية شهرهم الأول، لكنه رفض التراجع عن تصريحه.
وقد تواصلت وسائل إعلام مع Lava للحصول على تعليق وسيتم تحديث الخبر في حال الرد.
الأسئلة الشائعة
ما هي المشكلة الرئيسية مع شركة Lava؟
المشكلة الرئيسية هي أن الشركة تعلن عن أسعار فائدة منخفضة تصل إلى 7%، لكن الحسابات الفعلية تظهر أن المستخدم قد يدفع معدل فائدة سنوي فعلي يصل إلى 35.2% في الشهر الأول.
ما الفرق بين Lava وشركة Strike المنافسة؟
الفرق الرئيسي هو أن Strike شركة خاضعة للتنظيم ولديها تراخيص رسمية في معظم الولايات الأمريكية، بينما Lava ليست كذلك. كما أن أسعار الفائدة الفعلية في Strike أقل بشكل واضح على المدى القصير.
هل صحيح أن Lava وفرت للمستخدمين ملايين الدولارات؟
هذا الادعاء يبدو صعب التصديق لأن الشركة جديدة وأسعار الفائدة الفعلية مرتفعة جدًا، مما يجعل من الصعب رياضياً تحقيق هذا التوفير في بضعة أسابيع فقط.
