أطلقت منصة Billon بروتوكول إقراض جديدًا يعمل على سلسلة بلوكشين Polygon، وهو مخصص خصيصًا للأصول الرقمية الممثلة على البلوكشين (Tokenized Assets). يهدف هذا البروتوكول إلى تعزيز البنية التحتية للتمويل اللامركزي (DeFi) الخاص بالأصول الواقعية (RWAs) على الشبكة. ويحظى هذا المشروع بدعم من AlloyX Group وPolygon Labs، حيث تم تطويره بواسطة مؤسسة Axion.
بروتوكول جديد للإقراض باستخدام الأصول الرقمية
يختلف بروتوكول Billon عن أسواق الإقراض التقليدية في عالم التمويل اللامركزي. فهو مصمم خصيصًا لإقراض الأصول الرقمية الممثلة على البلوكشين. يعتمد النظام على إنشاء “مجمعات إقراض” معزولة ومعايير مخاطر واضحة، لربط هذه الأصول المُدرّة للعائد بأسواق الائتمان على البلوكشين. ويتميز البروتوكول بالتسوية الفورية على السلسلة وإطار عمل يتحكم في نسب الرافعة المالية وعمليات التصفية بناءً على طبيعة الضمانات الواقعية.
أول خزينة استثمارية برافعة مالية في آسيا
بمناسبة الإطلاق، تشغل Billon أول خزينة استثمارية برافعة مالية في آسيا للأصول الرقمية، على شبكة Polygon. تتيح هذه الخزينة للمستثمرين التعرض المُضاعف للعائد الناتج عن الأصول الرقمية المضمونة بضمانات، وذلك ضمن قواعد محددة مسبقًا على مستوى البروتوكول. كما سيتم إطلاق خزينة أخرى (USDn2) لزيادة السيولة ضمن حدود السلامة المالية المقررة.
إدارة المخاطر والتحكم في الخزائن على Polygon
تم تعيين شركة Credio كمستشار مستقل للمخاطر للبروتوكول الجديد. تعمل Credio كذراع لإدارة المخاطر لـ Untangled Finance، وتتمثل مهمتها في الإشراف على الضوابط الرئيسية مثل:
- نسب الرافعة المالية المسموح بها.
- مستويات الضمان المطلوبة.
- إجراءات التصفية.
- الإدارة المستمرة للمخاطر لهيكل الخزينة.
يعتمد مشروع Billon على مزايا شبكة Polygon من حيث تكاليف المعاملات المنخفضة وسرعة الإنجاز وبيئة التمويل اللامركزي الناضجة، لتسهيل مشاركة المؤسسات الكبيرة.
مميزات تهم المؤسسات والمستثمرين
يركز الإطلاق على توفير ميزات تلائم المؤسسات، مثل:
- قواعد ضمان واضحة.
- فصل شفاف لمجمعات الأموال.
- عمليات تصفية تعتمد على معايير محددة.
وبالتالي، تمثل الخزينة الجديدة طريقًا لأصحاب الأصول الرقمية للحصول على سيولة من العملات المستقرة (Stablecoins)، مع الاحتفاظ باستثمارهم في الأصول المُدرّة للدخل.
أسئلة شائعة
ما هو بروتوكول Billon الجديد؟
هو بروتوكول إقراض على سلسلة بلوكشين Polygon مخصص فقط للأصول الرقمية الممثلة على البلوكشين (مثل العقارات أو السلع)، ويهدف إلى جلب المزيد من الأصول الواقعية إلى عالم التمويل اللامركزي.
ما الفائدة من استخدام هذا البروتوكول؟
يسمح لأصحاب الأصول الرقمية (Tokenized Assets) باستخدامها كضمان للحصول على قروض من العملات المستقرة، مع إمكانية الدخول في استراتيجيات استثمارية برافعة مالية، والاستمرار في جني العوائد من أصولهم الأساسية.
لماذا تم إطلاقه على شبكة Polygon؟
بسبب انخفاض تكاليف المعاملات وسرعة الشبكة ووجود نظام بيئي قوي للتمويل اللامركزي، مما يجعله مناسبًا لجذب المشاركة المؤسسية وبناء تطبيقات معقدة.
